新型基础设施建设加速前行,5G、人工智能等四大领域将充分受益

工信部10月29日发布关于加快培育共享制造新模式新业态 促进制造业高质量发展的指导意见,其中指出,推动新型基础设施建设。加强5G、人工智能、工业互联网、物联网等新型基础设施建设,扩大高速率、大容量、低延时网络覆盖范围,鼓励制造企业通过内网改造升级实现人、机、物互联,为共享制造提供信息网络支撑。

当前,以人工智能、5G、工业互联网、物联网为代表的新一代信息技术加速突破,未来对产业的带动效应不可估量。与此同时,多项政策的出台也在大力推进5G、人工智能等多个领域产业的发展。

5G

在5G牌照下发近5个月左右,我国将正式进入5G商用时代。

据了解,10月31日在2019中国国际信息通信展览会上,工信部与三大运营商等将举行5G商用启动仪式,11月1日三大运营商将正式上线5G商用套餐。

今年6月6日,工信部向中国电信、中国移动、中国联通、中国广电发放5G商用牌照。8月,中国移动、中国电信及中国联通都推出了5G免费体验套餐;到了9月,三大运营商均开放了5G商用套餐预约,并推出了各种优惠,三家目前累计预约用户已经超过千万。

由于5G的通信速率更高、延时更低,使得智能终端网速提升、传输性能加快,其在网络基础设施上的应用,将扩展到工业互联网、物联网等更多领域,极大地推动人工智能、虚拟现实、远程操控等技术的更新迭代,智能城市、智慧农业、远程医疗、无人驾驶等产业也将迎来蓬勃发展。

天风证券表示,未来3年行业景气持续向上,5G迎来大规模建设期,从2019年二季度开始,行业业绩开始“U”型反转,预计收入和净利润未来大概率持续多个季度同比快速增长趋势,继续看好板块未来走势。近期建议关注三季报部分相关公司兑现,运营商和设备商年底的规模集采也将启动,未来相关硬件产业链以及5G应用领域有望逐步进入业绩兑现期,季度业绩有望持续改善、估值快速消化。维持板块后续震荡向上的判断,长期看好有业绩支撑和低估值的优质5G标的。

中银国际认为,商业化提速,5G将在2020年带动市场受益预期从前周期进入中周期。前周期相关标的有望获得更高关注,后周期子行业随着5G商用的普及及与其他技术的深度融合,也会迎来新的投资机会。

人工智能

10月24日,发改委印发《关于新时代服务业高质量发展的指导意见》。其中指出,推动人工智能、云计算、大数据等新一代信息技术在服务领域深度应用,推动智慧物流、服务外包、医养结合、远程医疗、远程教育等新业态加快发展,建设国家知识产权服务业集聚发展区。

在之前举办的2019世界人工智能大会上,发改委提出2020年中国人工智能产业规模有望突破1600亿元,带动相关产业突破1万亿元。

10月21日,第六届世界互联网大会“人工智能:开启智能经济新时代”分论坛上,对于下一步的中国人工智能领域发展,工业和信息化部副部长陈肇雄提出,要加强人工智能相关理论、前沿技术和核心算法研究,推动人工智能理论、方法、工具、系统等取得变革性、颠覆性突破,提升支撑“智能+”发展能力。同时把握数字化、网络化、智能化融合发展契机,充分发挥人工智能在质量变革、效率变革、动力变革中的作用,加强人工智能技术在经济社会各领域的应用推广,培育壮大智能产业。

此外,9月初,科技部印发《国家新一代人工智能创新发展试验区建设工作指引》。其中要求:到2023年,布局建设20个左右试验区,创新一批切实有效的政策工具,形成一批人工智能与经济社会发展深度融合的典型模式,积累一批可复制可推广的经验做法,打造一批具有重大引领带动作用的人工智能创新高地。

中信建投证券指出, 人工智能投资趋于头部企业,战略投资比例不断提升,互联网巨头加强未来产业战略布局;人工智能重塑城市基础设施,助力城市向智慧化方向发展。重点关注四维图新、中科创达、三联虹普等。

招商证券指出,以云计算、人工智能为代表技术的新一轮科技浪潮已经来临,科技龙头有望凭借业务带来的数据资源、巨量的资本积累、最优秀的人才储备,在以数据为核心的智能时代取得更突出的竞争优势。看好A股计算机板块各个细分领域龙头公司基于过往业务与技术的积累,通过产品与服务智能化升级,体现出超越行业的成长性。从行业壁垒、中长期成长以及研发价值重估的角度,重点推荐“研发6龙头”:恒生电子、用友网络、广联达、四维图新、同花顺、石基信息,从中短期抗周期以及成长的确定性角度,重点推荐“成长6精品”:中新赛克、美亚柏科、创业慧康、绿盟科技、中科曙光、超图软件。

工业互联网

10月14日,中共中央政治局常委、国务院总理李克强在陕西西安主持召开部分省政府主要负责人经济形势座谈会,就当前经济形势和做好下一步经济工作听取意见建议。

李克强说,要坚持用改革推进市场化法治化国际化营商环境建设。进一步梳理企业投资兴业的堵点难点,对标先进水平,持续加大“放管服”改革力度。着力提升产业创新发展水平,积极发展工业互联网,聚焦市场需求推动大中小企业协同开展“双创”,促进制造业企业升级改造,拓展新动能成长空间。

此前,在2019中国国际数字经济博览会开幕式上,工信部部长苗圩表示,工信部将着力建设高速、移动、安全、泛在的新一代信息基础设施,深入实施工业互联网创新发展战略。

当前,工业互联网已成为新一轮工业革命的关键支撑,正不断颠覆传统制造模式。上半年以来,已有河北、内蒙古、深圳、四川、山东、湖北等多个省市相继出台支持工业互联网发展及推动企业上云等政策。

华创证券认为,自从2017年底,国务院发布《关于深化“互联网+先进制造业”发展工业互联网的指导意见》以来,工业互联网逐步从“互联网+”的一个版块转变成加快先进制造业发展的重大工程,还出现在了2019年的政府工作报告中。根据艾瑞咨询报告,全球工业互联网平台市场规模预计由2018年的32.7亿美元增至2023年的138.2亿美元,年复合增长率33.4%。建议关注用友网络,该公司在智能工厂解决方案的基础上,推出了用友精智工业互联网平台。宝信软件在推广智能装备与工业机器人应用、多基地分布式平台及相关应用系统、工业大数据平台等多个领域取得突破。其他公司:东土科技、光环新网、启明星辰。

国联证券认为,工业互联网作为新基建重点提及的方向之一,未来有望持续获得政策倾斜,同时,随着5G商用进程加快,5G应用层面除车联网外,工业互联网作为重要场景也将充分受益,建议关注相关机会。 中长期仍以新基建重点提及的5G、人工智能、工业互联网、物联网等为重要方向,维持对创业慧康、用友网络、广联达、美亚柏科、四维图新、易华录等推荐。

物联网

10月24日,国家电网有限公司2019年第四季度工作会议在京召开。会上,公司董事长、党组书记寇伟强调,四季度是全年工作的收官期,重点做好九方面工作:高质量抓好第二批主题教育,坚持不懈抓好安全生产,完成全年电网建设任务,扎实推进泛在电力物联网建设,深入挖掘电网业务潜力,提高产业金融国际业务利润贡献度,全面深化改革创新,继续深入落实全面从严治党各项措施,认真研究和谋划明年工作。

此外,国家电网近日发布《泛在电力物联网白皮书2019》、《泛在电力物联网建设典型实践案例》。按照规划,国家电网拟于2021年初步建成泛在电力物联网,2024年建成泛在电力物联网,2019年是三年攻坚的开局之年,旨在重点完成规划、明确方法论及组织架构。根据前四批国网信息化的招标情况,2019年累计招标量为11.78万件,其中江苏、宁夏、天津等省市推进较快,但距整体要求仍有差距。

中信证券指出,国网系各单位加速泛在网实践与规划,应用层示范项目落地较快,同期电网集中招标持续推进。四季度是泛在电力网订单起点,产业链订单将呈现加速态势。相关公司有岷江水电、中恒电气、金智科技等。

银河证券认为,泛在电力物联网白皮书进一步完善了泛在电力物联网的顶层设计,对推动其建设进度具有重要意义,为完成全年目标,预计后续建设速度有望加快。在投资标的上,推荐电网自动化、电力通信及智能化龙头国电南瑞、智能电表受益标的许继电气、正泰电器,建议关注岷江水电、林洋能源、海兴电力等。